专栏市场观察｜特约撰稿硅谷子

上期文章我们提及“指数在4000点关口反复多次试探，有点类似上一轮3899点的精准控盘拉扯，所以这次3999点突破可能也不会一蹴而就”“本轮行情突破的核心动力，且与指数形成共振的就是AI科技，市场交易情绪也由此回暖”“同时这也意味着，后续如果指数回调，大概率也会是由于科技板块的分歧与调整引发，进而拖累整体市场情绪”。

上周市场走势无疑印证了此点，加上消息面上有传闻要求基金公司不得漂移，之前有些基金为了提升业绩，在AI科技大火的时候跑去了抱团，现在必须要做回基金相关的主题品种，导致他们必须要迅速出离自己漂移的品种，做回本身的板块，加上季报业绩的冲击波，导致大科技近日调整，进而造成大盘在短时间内如上周四五和本周一早盘出现回调。但从大盘形态看，目前仍处于横盘箱体后的底部抬高阶段，大形态向上未变，所以也无需太过担心，关键还是个股节奏的把握。

当下短线情绪还是比较割裂。连板高度下降。时空科技8进9失败。4进5的瑞尔特一字板开，然后准天地板。高标只有合富中国成功晋级5板。3板与4板都空缺。中高位断板后负反馈还挺大，并且连板断层严重。2板9个：百合花、粤传媒、欢瑞世纪、亚太药业、亚翔集成、利通电子、海马汽车、欣龙控股，其中平潭发展竞价转一致高开秒板，缩量反包涨停，实现12天9板（2+5+2板），成为新的龙头。周一大概率异动，周二如果顶着异动再涨停或者断板，周三再涨停，那就是“妖股”抱团。

其他趋势票，表现比较强的：淳中科技+天际股份+安泰集团+神州信息+众兴菌业+海马汽车+亚太药业等。大票方面，科技大票止跌修复，近期可能还有反复。如果大盘很强，或许还有强修复可能。更大概率是大盘与科技大票一起高位盘整震荡。整体来看，主要的赚钱效应还是抱团，连板+不断超预期反包+多波段趋势。而且这波行情每次分歧，都会是新龙头诞生的机会，这次也不例外，预期大盘震荡也跌不了多少，增量资金还会继续流入，过两天大盘或又会创出新高，所以分歧反而是发现和挖掘机会题材的好时机。

首先看周一早盘最强的人气板块就是传媒。粤传媒一字板，欢瑞世纪、吉视传媒涨停，其实这条线和AI应用都是炒作的AI的落地，现在还没确定成为主线，周二先看粤传媒、欢瑞世纪、三七互娱、天下秀等反馈，龙头超预期，后排才有炒作的价值。

其次看海峡西岸板块。龙头平潭发展开始加速冲顶，这个板块笔者认为一旦见顶就会较为被动，不太好参与，后面除非平潭发展主动分歧，才能找机会低吸，否则再加速就注意回调风险。

再次看存储芯片，依然是和大盘联动最强的板块。只要大盘回暖，依然还要重视存储芯片的抱团，存储芯片的涨价逻辑也是最硬的题材，关注香农芯创、江波龙、航天智装、百傲化学、太极实业、德明利。其他AI方向需要关注的个股：京泉华、康盛股份、淳中科技、华丰股份。

另外看新出来的题材，钍基熔盐堆和芳香胺概念。前者还是原来可控核聚变核电方向炒作的延伸，海陆重工、宝色股份一字板涨停，兰石重装走出3天2板；后者是张夏衡团队芳香胺脱氨新工艺，该项技术在化工领域具有创新意义，预计后续会给化工和医药领域带来大范围的影响。其中美瑞新材、华泰股份、东华科技、百诚医药等反复涨停，后续还要观察其持续性。主要是这两个题材有些太过明牌，容量也不太大，只能做个小众轮动题材看看，情绪一致的时候不要盲目追高，分歧的时候看看抗跌的高标。关注美瑞新材、雅本化学、百合花、特变电工、东方精工等。其他可关注的个股还有棕榈股份、海目星、天际股份等。